2024年から新NISAがスタートし、多くの投資家が積立投資を始めています。しかし、「思ったより増えない」と感じる人も少なくありません。本記事では、新NISAで先進国株を積み立てているがリターンが伸び悩んでいる場合に、どのように判断すべきかを解説します。
短期の値動きと長期投資の考え方
積立投資は、短期間の成果を求めるものではなく、長期的な資産形成を目的としています。特に、先進国株のようなインデックス投資は、市場全体の動きに影響されやすく、短期では大きな変動があることを理解しておく必要があります。
例えば、S&P500の過去のリターンを見ると、1年単位ではマイナスの年もありますが、10年、20年単位では平均7～10%の年利回りを記録してきました。したがって、「1年以内のリターンが低い＝失敗」と判断するのは早計です。
現状のリターンを客観的に分析する
現在の資産が40万1千円で、含み益が1万5千円（+3.74%）とのことですが、このリターンは妥当な水準なのかを考えてみましょう。
- 2023年から2024年にかけて、米国市場は上昇トレンドだったものの、一部のハイテク株が牽引した影響で指数全体のリターンは分散が大きい。
- 円安の影響で、日本円換算のリターンは変動しやすい。
- 積立投資は定期的に買い増すため、直近の購入価格によって評価額の変動がある。
これらを考慮すると、短期間で大きなリターンを求めるのは現実的ではなく、年利3～5%程度でも十分な成果と考えるべきです。
投資先を見直すべきか？
「別な投資に回したほうがいいのでは？」と考えるのは自然ですが、変更する前に以下の点を確認しましょう。
- 投資目的が変わっていないか：短期のリターンを求めるなら個別株やリスク資産（仮想通貨など）の方が向いているが、長期的な資産形成ならインデックス投資が合理的。
- リスク許容度に合っているか：含み損が発生したときに不安を感じやすいなら、債券ETFやバランス型ファンドを併用するのも一つの手。
- 他の資産と比較してどうか：例えば、日本株や新興国株のリターンが高い時期もあるが、その分リスクも大きい。
特に、新NISAは非課税の恩恵が大きいため、投資先を頻繁に変えるよりも、積立を継続することが最も効果的な戦略となる可能性が高いです。
マーケットの状況を考慮する
現在のマーケット環境を理解することで、今後のリターンの期待値を考えることができます。
2024年の市場では、以下のような要因が影響を与えています。
- 米国の利下げ期待による株式市場の回復
- インフレの鈍化と経済成長のバランス
- AI関連銘柄の急成長による指数全体の押し上げ
これらの要素を考慮すると、先進国株は今後も成長が期待できる市場の一つであり、短期的な値動きに惑わされず、積立を継続することが賢明な判断となる可能性が高いです。
まとめ
新NISAでの積立投資は長期的な資産形成を目的としており、短期間でのリターンに一喜一憂する必要はありません。過去のデータからも、数年単位で見たときに安定した成長が期待できるため、焦らずに積み立てを継続することが大切です。
「もっと増えてほしい」と思う場合は、リスク許容度を再確認し、必要に応じてアセットアロケーションを見直すことも検討しましょう。ただし、新NISAの非課税枠を活かすためには、頻繁な売買を避け、長期での成長を信じることが重要です。
こんにちは！利益の管理人です。このブログは投資する人を増やしたいという思いから開設し運営しています。株式投資をメインに分散投資をしています。
コメント