含み益はいくらで投資成功？成功ラインを見極めるための基準と考え方

株式

2025.07.22

投資における「成功」とは何をもって判断するべきか。中でも多くの投資家が気になるのが「含み益がいくらあれば成功なのか」という問いです。この記事では、投資の成功ラインを含み益の観点から多角的に考察し、自分なりの基準を確立するためのヒントを提供します。

含み益とは何か？確定利益との違い

含み益とは、保有している資産の評価額が購入額を上回ったことで得られる未確定の利益です。売却して初めて「実現益」となり、実際の収益として確定します。含み益はあくまで「数字上の利益」であることを理解しておきましょう。

例えば、100万円で購入した株が120万円に値上がりしている場合、含み益は20万円です。ただし、相場が変動すれば一瞬で減少・消失する可能性もある点がリスクです。

一般的な目安として、年率5〜7％程度のリターンを安定して得られていれば「成功」といえるという考え方があります。たとえば、100万円を5年間運用して30万円の含み益が出た場合、それは年率約6％の成績であり、十分に成功と評価できます。

一方、短期的な含み益が一時的に50万円あっても、すぐに下落して元本割れすれば、それは「成功」とは言い難い状況になります。つまり、含み益の金額そのものよりも、リスク管理と一貫性のある運用が重要です。

投資の目的によって成功の基準も変わります。老後資金のために長期運用する人は、複利効果を活かした堅実な利益を目指す一方、副業感覚の短期売買を行う人にとっては数十万円の含み益でも成功といえるかもしれません。

たとえば、毎月3万円を積立し、年利5％で20年間運用した場合、含み益は約500万円を超える試算になります。これを計画通りに積み上げたなら、それは明確な「成功」といえます。

含み益が出ると「もっと増えるかも」と欲が出て売却をためらい、最終的に利益がなくなることもあります。反対に、わずかな利益で満足して売ってしまい、後に何倍にも値上がりした銘柄に後悔するという声もよく聞かれます。

このような心理的バイアスを避けるためにも、自分自身で売却基準や目標リターン（たとえば10％増になったら売る）を明確に決めておくことが大切です。

投資スタイルによって期待値は異なるため、「他人と比較せず、自分の目標に合った収益を確保できているか」が最も重要です。

投資の成功は単に「含み益がいくらあるか」ではなく、自分の目的やリスク許容度、運用計画に対して適切なリターンを得ているかどうかで判断すべきです。感情に左右されず、自分なりの明確な基準を持つことが、長期的な成功につながります。

他人の数字に惑わされず、金融庁などが推奨する長期・分散・積立投資の考え方も取り入れながら、自分に合った投資スタイルを見つけましょう。

こんにちは！利益の管理人です。このブログは投資する人を増やしたいという思いから開設し運営しています。株式投資をメインに分散投資をしています。