週末のドル円急変時にSLロングは“滑る”ことがあるのか？スリッページと実例から見る注意点

週末明けのドル円急騰場面で、ロングポジションに設定したストップロス（SL）が正しく機能せず「滑る」可能性はあります。本記事ではスリッページとは何か、なぜ起こるのかを実例を交えて解説します。

スリッページとは？ストップロス注文がずれる仕組み

FXでスリッページとは、設定したレートと実際の約定レートとの間にズレが生じる現象です。特にストップロス注文は価格指定後に成行注文に変化するため、相場急変時には想定より不利な価格で約定することがあります。([cite]citeturn0search7turn0search0turn0search6)

週末明けギャップの影響と滑りの実例

週末を挟んで大きく窓開けが発生した場合、逆指値設定価格よりさらに不利な価格帯で約定することがあります。実際にYahoo!知恵袋等で『週明け始値で逆指値を無視』された事例も報告されています。([cite]citeturn0search3)

相場が一気に動くと、SL価格に到達する前にギャップで反映され、「滑った」ように感じるケースが発生します。

なぜSL注文は滑るのか？背景にある技術的・流動性要因

以下の要因が重なるとSL滑りが起きやすくなります。

• 市場流動性の低下（週末や指標発表時）
• 注文送信から約定までのタイムラグ
• ギャップ後の売買板にSL価格での注文が存在せず、次点価格で成行約定

FX業者でも、こうした状況では成行注文扱いとなり、SL価格通りの約定が難しくなる場合があります。([cite]citeturn0search7turn0search6)

具体例：急変中のSL設定と実約定とのズレ

例えば金曜日夜に1ドル＝150.00円でロング保有し、SLを149.90円で設定した状態で週末に急騰すると、週明け始値149.70円で約定する可能性があります。SLの149.90円は無視され、より不利な149.70円で約定するわけです。

redditのFXトレーダーからも「インパルスが大きすぎてSLが約定できなかった」という声がありました。「slippage is when the impulse is SO big that the stop loss doesn’t even have a chance to execute? … Yes」([cite]citeturn0search4)

SL滑りを防ぐための対策とリスク管理

• 重要指標発表時や週末持越しを避ける
• FX業者で許容スリッページ幅を設定しておく（幅狭くすると約定拒否リスクも有）([cite]citeturn0search9turn0search5)
• 成行ではなくストップリミット注文や複数注文分割で滑りリスクを抑える
• リスク許容度に応じてポジションサイズ・証拠金管理を徹底する

まとめ

週末明けのドル円急落・急騰局面では、SLを置いていても滑る（スリッページ発生）可能性は十分にあります。設定価格と異なる約定が起こり得ることを理解し、重要指標前や週末持越しには慎重な運用が求められます。

SLが約定せず損が拡大するリスクを避けるには、スリッページ許容量設定やポジション管理、注文手法の工夫が不可欠です。

rieki

こんにちは！利益の管理人です。このブログは投資する人を増やしたいという思いから開設し運営しています。株式投資をメインに分散投資をしています。