日経平均株価に連動する投資信託は、株価の変動が大きく、短期間で大きく上昇したり下落したりすることがあります。一方で、オールカントリー（オルカン）のような世界株式型の投資信託は、長期保有向きと言われることが多く、その違いが気になる人も多いでしょう。この記事では、日経平均連動型投信を長期保有する際の考え方や、オルカンとの特徴の違いについて解説します。
日経平均株価の投資信託が乱高下しやすい理由
日経平均株価は、日本を代表する225社の株価をもとに算出される指数です。そのため、日本経済や国内企業の業績、海外市場の影響を大きく受けます。
特に日経平均は、構成銘柄の中でも株価の高い企業の影響を受けやすい「株価平均型」の指数です。そのため、一部の大型銘柄が大きく動くと、指数全体も大きく変動することがあります。
例えば、半導体関連企業や輸出企業の株価が急上昇すると日経平均も大きく上昇する一方、世界的な景気不安や円高などによって関連銘柄が下落すると、短期間で大きな下落になる場合があります。
日経平均投信も長期保有すれば利益を期待できるのか
日経平均連動型の投資信託でも、基本的な考え方は長期投資です。短期間の値動きだけを見ると不安になりますが、企業の成長や経済成長によって株式市場全体が成長する可能性があります。
例えば、リーマンショックや新型コロナショックのような大きな下落局面では、株価は大きく下がりました。しかし、その後に市場が回復したように、長期間保有することで一時的な下落の影響を小さくできる場合があります。
ただし、日経平均は日本企業だけを対象としているため、日本経済が長期的に低迷した場合には、世界全体へ投資する商品より成長機会が限られる可能性があります。
オルカンと日経平均投信の大きな違い
オルカン（全世界株式型投資信託）は、世界中の株式に分散投資する商品です。アメリカ、日本、ヨーロッパ、新興国など幅広い地域の企業に投資するため、特定の国だけの影響を受けにくい特徴があります。
一方、日経平均投信は日本企業に集中して投資する商品です。そのため、日本経済が好調な時には大きな利益を期待できる可能性がありますが、日本市場が低迷すると影響を受けやすくなります。
例えば、日本企業だけが大きく成長する局面では日経平均投信がオルカンを上回ることもあります。しかし、世界全体が成長する局面では、幅広い地域へ投資するオルカンが有利になる場合があります。
日経平均投信は何があっても持ち続ければいいのか
日経平均投信を長期保有するかどうかは、投資目的やリスク許容度によって判断する必要があります。必ずしも「どんな状況でも持ち続ければよい」というわけではありません。
例えば、10年後や20年後の資産形成を目的としていて、短期的な下落に耐えられる場合は、価格変動を受け入れながら保有を続ける考え方があります。
しかし、数年以内に使う予定のお金を投資している場合や、大きな下落で精神的に耐えられない場合は、投資比率を調整することも重要です。
長期投資で大切なのは値動きより投資方針
投資信託を長く保有する上で重要なのは、日々の値動きに一喜一憂することではなく、自分がなぜその商品を選んだのかを理解しておくことです。
例えば、世界全体の成長を取り込みたいならオルカンのような分散型商品が向いている場合があります。一方で、日本企業の成長に期待して日本株への投資比率を高めたい場合は、日経平均連動型投信を選ぶ理由があります。
また、日経平均投信と全世界株式投信を組み合わせることで、日本株への期待と世界分散のメリットを両立させる考え方もあります。
まとめ
日経平均株価の投資信託は、短期間では大きく乱高下することがありますが、長期投資の対象として考えることもできます。
ただし、オルカンのような全世界株式型投信とは投資先の範囲が大きく異なり、日経平均投信は日本市場への集中投資になります。そのため、どちらが優れているかではなく、自分の投資目的に合っているかを考えることが大切です。
長期投資では、相場の上下を予測することよりも、リスクを理解した上で無理なく継続できる投資方針を作ることが重要です。
こんにちは！利益の管理人です。このブログは投資する人を増やしたいという思いから開設し運営しています。株式投資をメインに分散投資をしています。
コメント