アクサのユニット・リンクと新NISAはどちらが有利？50代から考える資産形成と注意点

資産運用、投資信託、NISA

2026.08.20

老後資金づくりを考える中で、保険会社からユニット・リンクのような変額保険を勧められるケースがあります。一方で、新NISAを利用した投資信託など、よりシンプルな資産形成方法も注目されています。

どちらも将来のお金を増やす目的で利用されますが、仕組みや手数料、税金、リスクは大きく異なります。特に50代から10年程度の期間で運用する場合は、商品の特徴を理解したうえで選ぶことが重要です。

アクサのユニット・リンクとはどのような商品なのか

アクサ生命のユニット・リンクは、生命保険と投資信託のような運用機能を組み合わせた変額保険です。支払った保険料の一部が運用に回され、その運用結果によって将来受け取れる金額が変動します。

一般的な貯蓄型保険と違い、運用が好調であれば受取額が増える可能性があります。しかし、投資部分には価格変動リスクがあり、運用状況によっては払い込んだ保険料を下回る可能性もあります。

また、保険商品であるため、投資信託を直接購入する場合と比べて、保険関係費用や運用関連費用など複数のコストが発生します。長期間では、このコスト差が運用結果に影響することがあります。

新NISAは、投資によって得られた利益や配当金が非課税になる制度です。通常の投資では利益に約20％の税金がかかりますが、NISA口座内で購入した金融商品については一定の条件のもと非課税になります。

例えば、130万円を投資して10年後に200万円になった場合、利益70万円に対して通常なら税金が発生します。しかし、新NISAで運用していれば、その利益をそのまま受け取ることができます。

代表的な選択肢として、S&P500連動型の投資信託などがあります。これらは米国の大企業へ広く分散投資する仕組みで、低コストの商品も多くあります。

ユニット・リンクと新NISAの大きな違いは、「保険機能があるか」「コスト」「自由度」です。

保障が必要で、投資だけではなく生命保険としての役割も重視する場合は変額保険が選択肢になることがあります。一方、純粋に資産を増やす目的であれば、新NISAのような低コスト投資制度が有利になるケースも多くあります。

投資商品を検討するときは、「将来いくらになる可能性があるか」だけではなく、「その金額になるためにどれだけの費用を払っているか」を確認することが大切です。

例えば、「10年後に330万円になる可能性がある」という説明を受けた場合でも、それが確定した金額なのか、一定の運用利率を前提にした試算なのかを確認する必要があります。

また、税金についても注意が必要です。生命保険の受取金は契約者や受取人、受け取り方によって課税関係が変わります。「少額に分ければ必ず税金がかからない」といった説明は、条件によって異なるため、契約前に確認することが重要です。

50代から投資を始める場合、20代や30代と比べて運用期間が短くなるため、リスク管理がより重要になります。

例えば、老後資金として10年後に使う予定のお金であれば、大きな値下がりが起きた時に回復を待つ時間が限られる可能性があります。そのため、投資額や商品のリスクを慎重に考える必要があります。

一方で、余裕資金を長期的に運用できる場合は、株式型投資信託などで成長を狙う方法もあります。重要なのは、自分の目的に合った商品を選ぶことです。

ユニット・リンクなどの保険商品を検討する場合は、以下の点を確認すると判断しやすくなります。

これらを確認したうえで、新NISAなど他の選択肢と比較すると、自分に合った方法を選びやすくなります。

アクサのユニット・リンクは、保障と投資を組み合わせた商品であり、目的によってはメリットがあります。しかし、資産を増やすことだけを目的にする場合は、コストや税制面で新NISAが有利になる可能性があります。

特に50代から10年間という期間で運用する場合は、「営業担当者の試算だけを見る」のではなく、手数料、税金、リスク、途中解約時の条件まで確認することが大切です。

大切なお金を預ける商品だからこそ、1つの商品だけで判断せず、複数の選択肢を比較して納得できる方法を選ぶことが将来の安心につながります。

こんにちは！利益の管理人です。このブログは投資する人を増やしたいという思いから開設し運営しています。株式投資をメインに分散投資をしています。